Что такое CFD? Просто и понятно.

 

Что такое CFD. Просто и понятно.

CFD в переводе с английского означает «контракт на разницу» и представляет собой контракт, который заключают две стороны – покупатель и продавец. Суть контракта состоит в том, что положительная разница между ценами открытия и закрытия определенного финансового инструмента выплачивается продавцом покупателю, а отрицательная – покупателем продавцу. Контракт также оговаривает время, в которое определяется эта разница.

По одному определению сразу сложно понять, что такое CFD, поэтому легче привести пример. Допустим, трейдер купил 1 CFD по mini Dow Jones по 10400 пунктов и продал этот контракт по цене 10700 пунктов. Таким образом, разница между открытием и закрытием индекса составила 300 пунктов. Прибыль трейдера, при стоимости одного контракта 5 долларов, составила 5*300=1500 долларов. Если бы индекс не вырос, а упал на 300 пунктов, то трейдер потерял 1500 долларов на этой сделке.
С первого взгляда может показаться, что торговля CFD не особо отличается от обычной торговли валютными парами. И хотя CFD – механизм для торговли базовым активом, сам актив, лежащий в основе CFD, в торговле не участвует. Именно это позволяет трейдеру не работать на рынке финансового инструмента, однако извлекать тот же финансовый результат.

Придумали CFD английские брокеры, которые решили заинтересовать клиентов торговлей акциями без оплаты специального налога. Формально совершение сделки с CFD не являлось сделкой, совершаемой с акцией, и не попадало под налог. Потом CFD стал идеальным инструментом для тех, кто не имел возможности выхода на рынок, например, из-за нехватки средств.

Изучив CFD подробнее, я увидел в этом инструменте немало положительных сторон. Оказалось, что в некоторых случаях использование CFD является выгодней и удобней, чем торговля самим базовым активом. Какие же плюсы у CFD?

Главным преимуществом CFD является пониженное требование к торговому капиталу. Осуществляется это понижение благодаря тому, что необходимость уплаты налога и комиссии за поставку товара, включение в реестр акционеров, а также прочих сборов, которые оплачиваются при торговле акциями, пропадает. Кроме этого, торговля CFD разрешает использование плеча. Торгуя с финансовым левериджем, можно значительно преумножить свои начальный капитал, однако такая торговля подразумевает большой риск.

Существует много финансовых инструментов, движение которых сильно коррелирует. Это свойство стало активно использоваться в хеджировании. Благодаря тому, что CFD заключаются как на покупку, так и на продажу, эти контракты также могут быть использованы для хеджирования. Часто трейдеры используют локи и хеджи только для того, чтобы защитить свой депозит при неверном прогнозе рынка. Однако хеджирование можно использовать и для получения прибыли. Если движение двух финансовых инструментов очень похоже, то можно открыть по одному инструменту длинную позицию, а по другому — короткую. Прибыль даст разница в ходе этих инструментов или же положительный своп. Например, сильная корреляция наблюдается у таких валютных пар, как EUR/USD и USD/CHF. Если одновременно открыть бай по этим двум инструментам, то вероятность потерять часть депозита очень низка, так как эти пары зависят друг от друга, и движение EUR/USD, например, вверх повлечет за собой падение USD/CHF. Прибыль будет за счет того, что «размах» хода одной из этих пар сильнее.

Порадовало то, что большинство диллинговых центров, предлагающих торговлю CFD, позволяют работать с этими контрактами в том же терминале, что на Форексе. Это очень удобно, так как изучение новой программы – лишняя трата времени, а вот работа с привычной платформой приятней и продуктивнее. Я, например, очень привык к терминалу МетаТрейдер, поэтому работая на других платформах, часто совершаю технические ошибки, которые негативно влияют на торговлю. Кроме этого, широкий выбор рынков при торговле CFD позволяет работать как с валютой, так и с различными акциями.

Основным минусом, который я заметил почти у всех диллинговых центров, были большие спрэды на CFD. Поэтому стратегии, основанные на небольших изменениях цен, в большинстве случаев неприменимы к CFD. Естественно, спрэд уменьшает прибыль и увеличивает убыток. Таким образом, избежав комиссии, которая платится при торговле акциями, сталкиваешься с высокими спрэдами. Также торговцы CFD не могут быть акционерами.

Подведя итоги, можно сказать, что торговля CFD является удобной не для всех трейдеров. Конечно, имея небольшой капитал и желание работать с акциями, выбор CFD – практически идеальный вариант. Но в случае отсутствия проблем со средствами торговля контрактами CFD не имеет смысла. Трейдерам с крупным депозитом лучше использовать фьючерсы и опционы.

Выбирая CFD, каждый трейдер должен взвесить все за и против. Если большой спрэд, левередж, несущий за собой риск, а также некоторые другие моменты оправдывают себя, то CFD обеспечит превосходную альтернативу для некоторых типов торговли. Когда работа на бирже напрямую осуществима, и депозит позволяет использование базового актива – CFD лучше заменить другими финансовыми инструментами.
И, конечно, главное в работе трейдеры – это наличие профита, с помощью какого бы финансового инструмента он не зарабатывался. Его Вам и желаю!

CFD контракты на разницу

CFD контракты (от англ. Contracts For Difference) – это один из видов трейдинга, который предусматривает заработок на разнице цен финансовых активов. Контракты на разницу на сегодняшний день является объектом повышенного интереса среди брокеров бинарных опционов, многие из которых добавили (или планируют добавить) CFD платформы.

Контракты на разницу цен в различных вариациях существуют уже больше сотни лет, тема эта достаточно обширная и, на мой взгляд, достойна отдельного сайта. В этой статье я пройдусь, что называется «по верхам» чтобы новички имели хотя бы общее представление о том, что за «зверя» им предлагают брокеры и как на это реагировать.

Что такое CFD?

В первую очередь нужно запомнить, что CFD – это не биржевой инструмент (как и бинарные опционы). То есть торговля контрактами на разницу происходит между трейдером и брокером. Единой биржи CFD просто не существует в природе. В этом плане контракты на разницу цен и бинарные опционы – «родственники».

Суть торговли CFD сводится к тому, что трейдер и брокер заключают между собой своего рода пари, согласно которому одна из сторон выплатит другой стороне разницу между ценой открытия сделки и ценой закрытия сделки. Чтобы было понятнее, приведу пример. Положим, что сегодняшний курс составляет 60 рублей за 1 доллар. Трейдер Пётр считает, что рубль будет расти относительно доллара. Пётр заключает с брокером контракт на рост USD/RUB. Далее возможны две ситуации:

• Если рубль вырастет и курс составит 50 рублей за 1 доллар, то брокер должен будет заплатить Петру 10 рублей;
• Если же рубль упадет и курс составит 70 рублей за 1 доллар, то Пётр должен будет заплатить брокеру 10 рублей.

При этом время закрытия контракта и CFD расчета заранее не устанавливается (в отличие от бинарных опционов, где есть фиксированная экспирация). Трейдер сам решает, в какой момент сделка будет считаться закрытой и, соответственно, какую прибыль или какой убыток он получит.

Как торговать CFD?

Механизм торговли CFD контрактами больше похож на Форекс, чем на бинарные опционы, даже терминология абсолютно та же. То есть трейдер зарабатывает не фиксированный процент с каждой сделки, а именно разницу, которую цена прошла за произвольное время. Стратегии CFD торговли не особо отличаются от стратегий торговли бинарными опционами или Форекс (используются все те же уровни, модели, индикаторы и новости).

Так же как и на Форекс, в торговле CFD присутствуют две цены: ASK (цена покупки) и BID (цена продажи), а не одна средняя (как это принято на бинарных опционах).

Процесс открытия CFD сделки происходит в четыре этапа:

должен выбрать, когда сделка будет считаться открытой. Вариантов тут два: либо сделка будет открыта немедленно (по текущей котировке), либо сделка будет отложена до того момента, когда график достигнет определенной цены (отложенный ордер);
• Далее трейдер должен выбрать размер инвестиции (или количество лотов). То есть сумму, которую он готов вложить в одну сделку;
• После этого можно выставить защитные приказы стоп-лосс и тейк-профит. То есть выбрать при достижении какой прибыли (или получении какого убытка) сделка будет автоматически закрыта;
• И последнее, что можно выбрать – это размер кредитного плеча (плечо позволяет пропорционально умножить потенциальные доходы и риски от сделки).

Закрыть сделку можно либо вручную (в любой момент), либо же можно дождаться пока сработает один из защитных приказов. Тейк-профит – в случае достижения установленной прибыли, либо стоп-лосс – в случае получения установленного убытка.

Брокеры CFD

Стоит понимать, что контракты на разницу CFD – это отдельный и вполне себе устоявшийся рынок с многомиллионными оборотами. На нём есть свои брокеры. Большие и маленькие, честные и не очень. Эти брокеры имеют разные по функционалу и удобству платформы, которые создавались специально для торговли CFD и годами тестировались большим количеством трейдеров.

Поэтому когда скомпрометировавший себя брокер бинарных опционов (типа Opteck или 24option) добавляет на свою платформу «новый инструмент» CFD и зазывает вас опробовать сие новшество – лучше вежливо откажитесь. Это будет все тот же развод с наглыми менеджерами и роботами, просто по другим правилам. Если вам и вправду интересна тема CFD, то оптимальным решением будет обратить свое внимание на тех брокеров, для которых этот вид трейдинга профильный.

Вместо заключения

CFD – это отдельный вид трейдинга со своими правилами, которые в большей мере похожи на Форекс, чем на бинарные опционы. При этом, в отличие от Форекс, CFD позволяет торговать всеми финансовыми активами в мире (есть CFD на акции, СFD на нефть, CFD на металлы и CFD на фьючерсы). Однако наличие спреда (разницы между ценами ASK и BID) делает краткосрочную торговлю CFD менее привлекательной, чем торговлю бинарными опционами. Говорить о том, что же лучше Форекс, CFD или бинарные опционы я не берусь, так как каждый трейдер отвечает на этот вопрос сам в зависимости от своих стратегий и предпочтений. Мой личный выбор остается за бинарными опционами.

Но один совет все же дам: если вы хотите попробовать себя в роли CFD трейдера, то открывать счет стоит в специализирующемся на CFD брокере, а не в брокере бинарных опционов, который без году неделю добавил контракты на разницу цен на свою платформу. Если у вас остались вопросы или вы уже имеете опыт торговли контрактами на разницу, которым хотели бы поделиться – оставляйте свои отзывы о CFD в комментариях, будет интересно почитать.

Фадеев Кирилл

Фадеев Кирилл

Профессиональный трейдер BO, FX, CFD. Торгую с 2008 года, с 2014 веду блог о торговле и всем, что с ней связано.

Что такое CFD контракты

Если интересуетесь заработком на финансовых рынках, то наверняка уже заметили, что совсем недавно у брокеров стал появляться новый вид торговли активами? Это контракты CFD (контракт на разницу).

Примечательная особенность CFD контрактов в том, что их предлагают не только брокеры бинарных опционов, но и Форекс. И, кстати, это очень правильно, что Форекс выходит на новый уровень!

Но отсюда сразу же вытекает и вопрос — а что же это за CFD контракты такие? Чем они отличаются от тех же валютных пар на Форекс или бинарных опционов? Как выбрать, чем лучше торговать и зарабатывать?

Вот с этими вопросами и предлагаю сегодня разобраться. Так как контракты довольно интересные и обещают острый, насыщенный трейдинг!

Ну, а тем, кто не гнушается изучать стратегии и трейдинг в общем, обещают ещё и хорошие прибыли от этой торговли.

Что такое контракты CFD

Думаю, ни для кого уже не секрет, что торговля на какой-нибудь лондонской или чикагской бирже требует от трейдера наличие, мягко говоря, немалого депозита?

Например, для того чтобы попытать удачу на американских рынках и закупиться реальными акциями, вам потребуется, как минимум, тысяч пять долларов!

И это при том, что торговать вы будете какой-нибудь малоизвестной дешёвкой, так как минимальный объем большинства инструментов попросту не позволит вам совершить какую-либо покупку.

Так же, при торговле на таких биржах с вас будут взимать ряд комиссий, начиная от депозитарной, за хранение контрактов и заканчивая комиссией за объем торгов.

Как раз, для упрощения спекулятивной торговли, удешевления, а самое главное, для доступности и были созданы такие производные активы как фьючерсы и опционы.

Однако, даже появление подобных производных активов не позволяло прийти на рынок мелким инвесторам и простым людям, так как комиссия площадок остается и по сегодняшний день очень высокой.

Именно поэтому был внедрен новый вид актива, а именно — торговля CFD контрактами .

Контракты CFD – это производный актив, суть которого заключается в том, что между покупателем и продавцом заключается некий договор на передачу разницы в цене между точкой открытия и точкой закрытия, стороне выигравшей контракт.

Пример: по ту сторону монитора сидит такой же трейдер, как и вы, и он считает, что вскоре биткоин подорожает, а вы считаете, что подешевеет. С помощью торгового терминала вы парой кликов мыши заключаете контракт CFD.

Если биткоин действительно подешевел, то разница между курсами взимается с того неизвестный трейдер, по ту сторону монитора. Если же в прогнозе ошиблись вы, то выплачиваете, соответственно, вы.

Эдакое противостояние трейдеров в мастерстве анализа рынка и знания фундамента -)

В этом и заключается отличие CFD от традиционных бинарных опционов. В торговле опционами есть экспирация, заранее известный процент выплаты и, если цена будет ниже/выше вашего прогноза, то вы гарантированно получаете прибыль.

Заключая же контракт CFD вы не можете точно знать, какой будет ваша прибыль, так всё будет зависеть от количества пунктов, пройденных ценой на момент завершения контракта.

Ещё раз — используя CFD, трейдер преследует не инвестиционные цели, а спекулятивные, так как прибыль получается не за счет фиксированной выплаты или процента, а за счет разницы цен между открытием и закрытием сделки.

Как раз в этом у CFD есть сходство с традиционным Форексом.

О позитивных и негативных сторонах CFD

Как и любой тип биржевого актива, CFD имеет свои достоинства и недостатки. Следовательно, вы должны чётко осознавать с чем работаете и какие подводные камни могут вас поджидать. А начнем мы, наверное, с неприятного, а именно с недостатков.

CFD не предусматривает дивидендов

Дело в том, что CFD — это производный спекулятивный актив, поэтому торгуя по нему, вы не становитесь собственником акций, вас не вносят в список реестра акционеров компании, а как следствие вы не сможете ни участвовать в собрания акционеров, ни претендовать на дивиденды.

У некоторых брокеров есть самовольные акции, а именно — поправка на дивиденды, когда за позицию открытую на покупку, в момент закрытия реестра, насчитывается сумма дивидендов.

Однако эти же брокеры списывают с вас сумму в размере дивидендов, в момент закрытия реестра, если позиция открыта на продажу. Стоит понимать, что это не более чем приколы брокеров и рекламный продукт, обязательства по которому могут быть в любой момент отменены, пересмотрены и так далее.

Так что не ведитесь на рекламные фокусы о дивидендах -)

СFD – это контракт на разницу цен. Кто вторая сторона спора?

Сами понимаете, что такого рода контракт, всё равно что спор, пари или ставка в букмекерской конторе.

В лучшем случае вы будете состязаться с таким же трейдером внутри компании, в худшем — с самим брокером. И здесь неизбежно возникает ряд вопросов, например:

• Как долго брокер на этом рынке? Достаточно ли у него активных трейдеров, чтобы торговать CFD контрактами?
• А вообще, честен ли ваш брокер?
• Как долго он будет готов терять деньги, если трейдеров готовых заключать контракты на разницу CFD у него недостаточно?

Решать, с каким брокером работать, естественно вы должны сами. Могу лишь порекомендовать тех, с кем сам работаю уже продолжительное время.

Это брокеры Finmax и Forex4you. У обоих брокеров отличное обучение, вебинары, аналитика и прочие плюшки.

Но, если перечислять достоинства CFD, то список будет гораздо больше -)

Низкий порог входа

Для того чтобы попробовать торговлю акциями вам не понадобится обладать тысячами долларов. Для торговли CFD контрактами будет достаточно сотни долларов, так как кредитное плечо позволяет открывать сделки солидными суммами.

Широкий набор активов

Многие трейдеры ассоциируют CFD только с акциями. На самом деле контракты могут быть и на товарную группу, например на кукурузу, какао. А также на металлы, сырье, облигации, индексы и даже на криптовалюту!

Причем нет необходимости быть участником разных бирж, так как весь спектр активов находится в одном терминале.

Высокий потенциал доходности

Фондовая биржа и плечи – это две несовместимые вещи. Но контракты на разницу цен CFD доступны с таким же гибким кредитным плечом, как и при торговле валютными парами, на Форекс. То есть от 1:10 до 1:500.

Наличие кредитного плеча позволяет производить огромные обороты, на гораздо большую сумму, нежели размер депозита. Следовательно, потенциально вы можете получить на порядок большую прибыль, от контракта CFD на акцию, нежели от торговли самой акцией.

Двусторонняя торговля

Специфика фондовой биржи такова, что для того чтобы продать какой-то актив или акцию, необходимо сначала их купить, то есть стать владельцем.

А некоторые типы активов на фондовой бирже, доступны лишь к покупкам, в то время как с CFD можно торговать в любую сторону.

Таким образом, CFD или же более знакомое название «Контракты на разницу» позволяют малым инвесторам ощутить торговлю на фондовом рынке, пусть даже эти активы и не окажутся в их реальной собственности -)

Что выбрать — контракты CFD или бинарные опционы

Принципиальное отличие бинарных опционов от CFD мы уже разобрали немного выше, но вопрос завис. Так что же выбирать для торговли на финансовых рынках?

Но самом деле, как считаю лично я, исходя из своего небольшого (всего 6,5 лет), опыта биржевой торговли, трейдер должен быть универсалом.

Это означает, что не стоит зацикливаться на чём-то одном, нужно постоянно развиваться, обучаться, пробовать разные методы и способы!

Я не устаю это повторять, когда меня спрашивают, какой стратегией я торгую и какая самая прибыльная -)

Кстати, стратегия для CFD контрактов , технически ничем не отличается от стратегий торговли бинарными опционами или Форекс. В этом разделе их огромное множество.

Так как торговля CFD контрактами набирает сейчас популярность, то и брокеры тоже добавляют их на свои платформы. Главное, как уже говорил, не ошибиться в выборе, как раз брокера.

Кстати, с рекомендуемыми можете познакомиться поближе на этой странице.

Если же говорить о потенциальной прибыли, то, как и в торговле бинарными опционами, всё будет зависеть от вашего депозита и умения анализировать рынок. Зарабатывать можно, во всяком случае, не меньше!

А уже скоро будет статья о том, как торговать CFD, подробная и с реальными примерами.

Источник https://smart-lab.ru/blog/57214.php

Источник https://boexpert.ru/cfd-kontrakty-na-raznicu/

Источник https://sergmedvedev.ru/binarnye-opciony/obuchenie-treiding/cfd/